Công cụ tính tài trợ thỏa thuận mua bán cho mô hình mua chéo và công ty mua lại

Trong mô hình mua chéo, mỗi chủ sở hữu mua bảo hiểm cho từng chủ còn lại, nên công cụ hiển thị n × (n − 1) hợp đồng, mỗi hợp đồng bằng phần sở hữu của người qua đời chia cho số người còn sống. Trong mô hình công ty mua lại, doanh nghiệp sở hữu một hợp đồng cho mỗi chủ, nên công cụ hiển thị n hợp đồng, mỗi hợp đồng bằng toàn bộ phần của một chủ.

Với doanh nghiệp trị giá $3,000,000 có ba chủ sở hữu ngang nhau, mỗi phần là $1,000,000. Mua chéo cần sáu hợp đồng $500,000; công ty mua lại cần ba hợp đồng $1,000,000. Tổng mức bảo hiểm như nhau; nhưng khâu quản lý và cách xử lý thuế thì khác.

Phần định nghĩa giải thích sự đánh đổi: mua chéo giúp các chủ còn lại có giá vốn (cost basis) cao hơn đối với phần cổ phần họ mua, còn công ty mua lại tập trung việc đóng phí nhưng không làm tăng giá vốn. Phần định nghĩa cũng lưu ý phán quyết năm 2024 của Tòa án Tối cao trong vụ Connelly v. United States, theo đó tiền bảo hiểm nhân thọ do công ty sở hữu có thể làm tăng giá trị công ty khi tính thuế bất động sản thừa kế.

Công cụ giả định các chủ sở hữu ngang nhau và coi giá trị nhập vào là mức giá thỏa thuận quy định. Công cụ chỉ tính tài trợ khi tử vong. Thỏa thuận thực tế có thể dùng công thức định giá hoặc thẩm định, bao gồm cả mất khả năng lao động, nghỉ hưu và rời doanh nghiệp, và có hệ quả thuế khác nhau theo cấu trúc, nên phần tuyên bố miễn trừ trách nhiệm hướng chủ doanh nghiệp đến luật sư và cố vấn thuế.

Quyền sở hữu không ngang nhau, mua chéo qua ủy thác hoặc LLC, hay thỏa thuận kiểu chờ xem (wait-and-see) đều cần thiết kế hồ sơ vượt ngoài công cụ. Phần định nghĩa nêu tên biến thể ủy thác hoặc LLC để các chủ có nhiều đối tác biết rằng phương án này tồn tại.

Công cụ không ước tính phí bảo hiểm. Số tiền bảo hiểm là thông tin đại lý mang đến bộ phận thẩm định; giá phí phụ thuộc vào tuổi, sức khỏe của từng chủ và loại hợp đồng được chọn.

Các đại lý nhân thọ và hoạch định doanh nghiệp, đại lý thương mại muốn tăng doanh thu nhân thọ từ khách hàng doanh nghiệp, và đại lý làm việc với kế toán viên công chứng và luật sư về kế thừa doanh nghiệp. Đại lý nào có khách hàng là văn phòng chuyên môn, doanh nghiệp gia đình hoặc công ty hợp danh đều đã có sẵn khách hàng tiềm năng buy-sell trong danh mục.

Công cụ đặc biệt hữu ích để rà soát. Nhiều thỏa thuận chỉ được tài trợ một lần, từ nhiều năm trước, ở mức giá trị mà doanh nghiệp đã vượt xa từ lâu; khoảng thiếu hụt mỗi chủ cho thấy điều đó mà không cần tranh luận.

Đối tác giới thiệu có thể chia sẻ đường liên kết trực tiếp với khách hàng của họ, và khách hàng tiềm năng đến với cấu trúc đã được chọn sẵn.